فهم المخاطر المالية وإدارتها
نُشِر في May 04, 2023 at 11:05 AM
تشكل المخاطر المالية تهديدًا كبيرًا لنجاح أي مؤسسة، فإدارتها تساعد هذه المؤسسات على الانتقال من مكان غير مواتٍ في السوق إلى العرش المركزي للنجاح، ولكن هل تساءلت يومًا كيف تتعامل الشركات الكبرى مع مخاطرها المالية؟ وما هي ممارسات إدارة المخاطر؟
ستجد في هذه المقالة نظرة عامة على مبادئ المخاطر المالية وأفضل طريقة لإدارتها والتحكم في الشؤون المالية لشركتك.
ما هي المخاطر المالية (financial risks)؟
مصطلح المخاطر المالية يعني احتمال أن الاستثمار قد يخسر المال، والمخاطر المالية هي إحدى فئات المخاطر الثلاث في البيانات المالية للشركة (الفئات الأخرى هي مخاطر التمويل التشغيلي والسوقي).
تشمل المخاطر المالية مخاطر أسعار الفائدة ومخاطر السيولة ومخاطر الائتمان ومخاطر أسعار الصرف.
وبمعنى آخر، المخاطر المالية هي الفرصة أو عدم اليقين من أن العائد على الاستثمار التجاري سيكون مختلفًا عما تتوقعه، ويمكن قياس المخاطر المالية بطرق عدة، ولكن يمكن تصنيفها على نطاق واسع على أنها إما أنواع منهجية أو غير منهجية.
فالمخاطر المالية المنهجية هي التي تؤثر على جميع أصول الاقتصاد بنفس الطريقة، مثل التضخم وأسعار العملات.
بينما تعد المخاطر المالية غير المنتظمة أكثر تحديدًا للأصل الفردي أو الصناعة، مثل العوامل الخاصة بالشركة مثل مستويات الديون المرتفعة أو قرارات الإدارة السيئة.
ما هو مفهوم إدارة المخاطر المالية؟
يشير تقييم المخاطر المالية إلى عملية تحديد وقياس والحد من المخاطر والالتزامات الأجنبية على الأصول المالية، وتُجرى عامة من قبل المؤسسات المالية مثل البنوك والاتحادات الائتمانية والإدارات المالية للشركات والهيئات التنظيمية المالية وشركات التأمين.
تهدف إدارة المخاطر المالية إلى حماية قيمة أصول المؤسسة من التغير السلبي في السوق والتعرف على الفرص الرائدة في الأسواق المختلفة.
ما هي أنواع المخاطر المالية؟
من المهم للشركات التجارية أن تفهم الأنواع المختلفة للمخاطر المالية وتأثيراتها على الاستثمارات والمعاملات التجارية، هناك أشكال عديدة للمخاطر المالية وتتضمن:
- مخاطر السوق:
مخاطر السوق هي احتمال أن يؤدي انخفاض قيمة استثماراتك إلى تقليل قيمة مدخراتك واستثماراتك.
فمثلاً إذا كان لديك مبلغ كبير من المال مستثمر في سوق الأسهم، فهناك احتمال أن ينخفض سعر السهم اعتمادًا على عناصر مختلفة مثل الوضع السياسي أو الاقتصادي.
- مخاطر الائتمان:
يشير مصطلح مخاطر الائتمان إلى احتمال أن تفقد القدرة على سداد قروضك، على سبيل المثال، إذا حصلت على قرض لشراء سيارة وفقدت وظيفتك، فقد لا تتمكن من سداد أقساطك الشهرية وقد تضطر إلى بيع السيارة بخسارة.
- مخاطر السيولة:
يعني هذا المفهوم فرصة ظهور نفقات غير متوقعة عنما لا يكون لديك ما يكفي من المال لدفع ثمنها على الفور أو على الإطلاق.
على سبيل المثال، إذا كنت بحاجة إلى نقود لإجراء طبي طارئ أو بسبب تعطل سيارتك لأمر غير متوقع، فقد لا يكون لديك ما يكفي من المال لتغطية هذه النفقات إلا إذا كان بإمكانك بيع بعض مدخراتك أو استثماراتك بسرعة.
ما هي تقنيات إدارة المخاطر المالية؟
تعد إدارة المخاطر المالية جزءًا لا يتجزأ من الأعمال التجارية، لدينا طرق عديدة لإدارة مخاطر الاستثمار في سوق الأوراق المالية، وتشمل النماذج الأكثر شيوعًا التحوط والتنويع.
- التحوط:
التحوط هو وسيلة لحماية نفسك من الخسائر الاقتصادية في استثمار معين، إذا كنت قلقًا بشأن خسارة أموالك في استثمار واحد، فيمكنك الاستثمار بآخر مشابه لن يخسر الكثير من المال إذا انخفضت قيمته، وهذا ما يسمى التحوط من رهانك أو "تأمين" أرباحك بحيث إذا انخفض أحد الاستثمارات، سيرتفع استثمار آخر ويعوض خسارة السابق.
- التنويع:
التنويع هو تقنية يستخدمها المستثمرون لتقليل مخاطرهم من خلال توزيع استثماراتهم بين مختلف الصناعات والشركات والبلدان، مثلاً إذا وضع المستثمر كل أمواله في شركة واحدة، فقد وضع كل بيضه في سلة واحدة، وإذا واجهت هذه الشركة مشكلة، فقد يخسر كل ما استثمره فيها.
لكن عندما يقوم المستثمرون بتنويع محافظهم الاستثمارية من خلال امتلاك أسهم في شركات عديدة مختلفة، فمن غير المرجح أن يخسروا كل شيء إذا واجهت إحدى الشركات مشكلة لأن لديهم أصولًا أخرى تدعمها ومن المرجح أيضًا أن يروا إجمالي استثماراتهم تنمو بمرور الوقت.
ما هي أفضل النصائح لإدارة المخاطر المالية الخاصة بك؟
لدينا طرق عديدة لفهم المخاطر المالية وإدارتها، وإليك بعض النصائح لمساعدتك على البدء بالتصدي لها:
- دراسة المخاطر الرئيسية التي يواجهها عملك، وسيساعدك هذا على فهم كيفية تأثير كل خطر على عملك، وماذا يمكن أن يحدث إذا وقع وكيفية الاستعداد لذلك، فمثلاً إذا كان لدى شركتك مستودع، ففكر في كيفية تأثير حريق أو فيضان على عملك.
- ابحث عن طرق لتقليل المخاطر قبل ظهورها وإنشاء تقارير تحليلية مالية ثابتة وإيجاد حلول لأي مشاكل قد تحدث في المستقبل>
- الاستعداد لأي سيناريو ينشأ عن طريق إنشاء خطة طوارئ لذلك، وفي حالة حدوث أحد هذه السيناريوهات، اتبع الخطة للحفاظ على سير عملك بسلاسة حتى يُحل الموقف.
- مواكبة السوق دائمًا، اكتشف طرقاً جديدة لإدارة أفضل لأموالك عن طريق إجراء البحوث أو التحدث إلى الخبراء.
- تعزز إدارة الائتمان الحماية المالية للشركات بشكلٍ كبير مما يحتم عليك الخضوع لها ولأبرز استراتيجياتها.
ختامًا،
تدور الإدارة المالية حول التحكم في موارد الشركة، إذ يتلخص الأمر باتخاذ القرارات الصحيحة عندما تتعلق بالتعامل مع الأموال والقضاء على أي مخاطر مالية.
لا طريقة أفضل لمواكبة أفضل تقنيات التمويل والتصدي لأي خطر مالي سوى حضور دورات تدريبية في التمويل في اسطنبول.
