تحليل قائمة المركز المالي: الأصول، الخصوم، وحقوق الملكية

نُشِر في Nov 10, 2024 at 09:11 PM

يُعرف عن قائمة المركز المالي أنّها واحدة من أهم القوائم المالية لأي شركة، فهي تُعد بمثابة مرآة دقيقة للوضع المالي للشركة في لحظة معينة، تعتمد كثير من الشركات على هذه النوع من القوائم لإظهار قيمة أصولها وخصومها وحقوق ملكيتها مما يعطي صورة واضحة ودقيقة للمركز المالي للشركة في نهاية فترة زمنية مالية محددة، شهرية أو سنوية.

إن كنت مهتمًا في تفاصيل القوائم المالية ومكوناتها الدقيقة فإنّ هذا المقال كُتب ليجيب على الكثير من التساؤلات التي تدور حول هذا النوع من القوائم وأهميته ومكوناته في عالم الأرقام والمال، فتابع معنا.

ماذا يُقصد بقائمة المركز المالي وما أهميتها؟     

تُمثل قائمة أو بيان المركز المالي (Statement of financial position) أداة محاسبية حيوية للشركات لفهم وتقييم وضعها المالي، بما فيها الشركات المصرية، فمع النمو المتسارع للأسواق والزيادة في المنافسة، أصبح فهم الحالة المالية للشركة أمرًا حاسمًا لاتخاذ قرارات استراتيجية تدعم نموها في السوق، وتسمى في الكثير من الدول باسم الميزانية العمومية.

تُمكن ﻗﺎﺋﻤﺔ المركز المالي الشركات من التواصل الفعال مع المستثمرين الذين يحتاجون إلى الشفافية العادلة في تحليل الموارد المالية ومعرفة كيفية توجيهها لتحقيق الأرباح المستدامة، وهي أحد أشكال محاسبة النمو التي توضح وسائل تحليل وتقييم أداء المنظمات ماليًا والمخاطر التي تتعرض لها بهدف دراسة القرارات المحاسبية المتعلقة بالاستثمارات واحتمالية التوسع المستقبلي للمنشأة.

يُعد البيان إلى جانب قائمة الدخل وقائمة التدفق النقدي، جزءًا لا غنى عنه عند وضع التقارير المالية السنوية، حيث تتيح هذه اﻟﻘﻮاﺋﻢ الثلاثة عندما تتوفر لكل من مجلس الإدارة والمساهمين والمستثمرين المحتملين والمقرضين مؤشرات لتقييم أداء الشركة وإجراء التحليل المالي الدقيق لقياس مدى نجاحها في تحقيق أهدافها المالية والوصول إلى الاستقرار المالي.

ما هي المكونات الرئيسية لقائمة المركز المالي؟     

يتكون بيان أو قائمة المركز المالي من ثلاثة عناصر رئيسية، وهي: الأصول والخصوم وحقوق الملكية، وتعتمد على المعادلة الأساسية التي تنص ﻋﻠﻰ أن الأصول هو مجموع الخصوم مضافًا إليه حقوق ملكية الشركة.     

الأصول:   

بدايةً مع المكون الأول وهو الأصول، اﻷﺻول هي كل ما تمتلكه الشركة من موارد ملموسة والأصول الثابتة التي يمكن أن تولد لها ربح مالي مستقبلًا، وتنقسم إلى نوعين رئيسيين، هما أصول متداولة وأصول غير متداولة.

تشمل الأصول المتداولة أي أصل أو موجودات يمكن تحويلها إلى شكل نقدي خلال وقت قصير نسبيًا، مثل سنة أو أقل، بما ﻓﻲ ذلك النقد المتوفر في البنوك والمبالغ المستحقة من العملاء والمخزون في الصندوق، وأيضًا بعض الموجودات والاستثمارات القصيرة الأجل، يحظى هذا النوع من الأصول بأهمية خاصة للشركات المصرية في دعم سيولتها النقدية اللازمة للتشغيل اليومي.

بينما تشمل الأصول غير المتداولة أي أصل تملكه المؤسسة ويحتاج وقتًا أطول لتحويله إلى نقد ورأس مال، مثل الممتلكات الخاصة والأراضي والمباني والمعدات الأخرى، وتعتبر  استثمارات بعيدة الأجل للمنظمة، وتخضع لحسابات الاستخدام والاستهلاك الدورية ﻓﻲ قائمة المركز المالي.

الخصوم:     

المكون الثاني من مكونات قائمة المركز المالي هو الخصوم وتمثل مختلف المطلوبات والالتزامات التي تتحملها الشركات، فهي تُمثل أي مطلوبات مالية أو حق أو ديون تدين بها الشركة للغير، وتتفرع إلى خصوم متداولة وأخرى غير متداولة.

تتضمن الخصوم المتداولة التزامات الشركة التي يتوقع تسويتها خلال فترة قصيرة، لتشمل الرواتب والضرائب والمصاريف المتكررة مثل فواتير المرافق (كالكهرباء والمياه) والتي تُعد من أساسيات التشغيل في مصر، بالإضافة إلى القروض قصيرة الأجل، وهي تسهم في معرفة حجم السيولة المتاحة للشركة، مما يجعلها جزءًا أساسيًا من تحليل القدرة على مواجهة الالتزامات المالية في السوق المصري.

أما الخصوم غير المتداولة فهي تشمل التزامات الشركة بعيدة الأجل الأخرى، مثل القروض البنكية طويلة الأجل والتي قد تلجأ إليها الشركات المصرية لتوسيع عملياتها أو شراء معدات جديدة، تعتمد الشركات في السوق المصري بشكل متزايد على التمويل طويل الأجل لدعم مشاريع النمو، مما يجعل هذا البند من بين جميع بنود القائمة ذا أهمية خاصة لقياس مستوى المديونية والقدرة على الوفاء بها.     

حقوق الملكية:     

بينما العنصر الثالث هو حقوق الملكية، تُمثل الحقوق حصة المالكين أو المساهمين من صافي أصولها المتبقية بعد خصم أي التزامات تقع على عاتق الشركة، وتشمل ما يلي:    

• الأسهم العادية: تُطرح لجمع رؤوس الأموال من المساهمين، وتتيح للمستثمرين في مصر الاستثمار في شركات قائمة ومربحة.    
• الأسهم الممتازة: تمنح أصحابها مزايا خاصة مثل الأولوية في توزيع الأرباح.     
• الأرباح المحتجزة: هي المبالغ التي تم تحصيلها من إجمالي الأرباح وتم الاحتفاظ بها لتمويل التوسع بدلًا من أن يتم توزيعها، ويشكل هذا البند قيمة مضافة للشركات المصرية الراغبة في التوسع التجاري بدون زيادة رأس مالها عن طريق الاقتراض.     
• أسهم الخزانة: هي الأسهم التي أصدرتها الشركة ثم أعادت شراءها.     
• رأس المال المدفوع الإضافي: يبين المبلغ الذي دفعه المستثمر لشراء الأسهم بأكثر من قيمتها الاسمية.

 ما هو التوقيت المناسب لإعداد قائمة المركز المالي؟     

تهدف دورات محاسبة في مصر لمساعدة الشركات في هذا الشأن، فهي تعطي فكرة عامة عن كيفية تحليل وإعداد قائمة المركز المالي والتوقيت الصحيح لها، من المعروف بأنّ أي شركة تقوم بإعداد هذه القائمة مرة واحدة على الأقل سنويًا عند تقديم التقارير السنوية للمساهمين والجهات الرقابية مثل هيئة الاستثمار والضريبة، وتحديدًا عند نهاية السنة المالية، تلتزم الشركات بتقديم كافة البيانات المالية المطلوبة حتى هذا التاريخ بهدف كشف حساباتها لهم.

ومع ذلك، تجد العديد من المؤسسات أن إعداد تقرير دوري، في نهاية كل شهر أو كل ربع عام بدلًا من إعداده بشكل سنوي، يُتيح لها معلومات مفصلة تسمح لها في تتبع الوضع المالي بانتظام  ويوفر استخدام أداة فورية للتحليل المالي الشامل ومدى قدرتها على الوفاء بالتزاماتها، مما يعزز من قدرتها على اتخاذ قرارات قائمة على المعلومات القيّمة والدقيقة وفي الوقت المناسب للحصول على المزيد من الفوائد ودعمها في مواجهة التحديات الاقتصادية المتغيرة.

يساعد إنشاء قائمة المركز المالي أيضًا في تقييم الأرباح المحتجزة وقرارات توزيع الأرباح للمساهمين، ومن الجدير بالذكر أن القدرة على توزيع الأرباح بطريقة مدروسة يعتمد على قدرة الشركة على تحديد حجم الربح القابل للتوزيع بدقة، مع الأخذ بعين الاعتبار أن يتناسب مع السيولة المتاحة.

للمزيد من الخبرة المهنية في مجال المحاسبة وإعداد القوائم المالية يمكنك التعرف على أفضل كورسات محاسبة في القاهرة، والمقدمة من مركز لندن بريمير سنتر للتدريب المهني، يقدم المركز خدماته للمتدربين عن بُعد بشكلين إما كورسات مسجلة (Self-learning) أو كورسات مباشرة (Live online learning)، بالإضافة إلى خدمات التدريب التقليدية مثل القاعة الصفية ضمن مكاتب اﻟﻤﺮﻛﺰ أو التدريب الداخلي لكوادر الشركات والمؤسسات المهتمة بتنمية خبرات قواها البشرية.

ختامًا،     

تلعب قائمة المركز المالي دورًا أساسيًا في تحليل وتقييم الأداء المالي لأي شركة تعمل في مصر، وتُعد من الركائز الأساسية لأي مؤسسة مهما كان هدفها من ذلك، سواء مقارنة أدائها على مر السنين أو تحتاج إلى تمويل خارجي أو تسعى لجذب استثمارات جديدة، تُعد قائمة المركز المالي أداة موثوقة وشاملة لتقديم لمحة سريعة عن الوضع المالي واتخاذ قرارات مدروسة تساعد على تحقيق الأهداف ﺍﻟﻤﺎﻟﻴﺔ وتجنب الخسارة في ظل التغيرات والتحديات الاقتصادية المختلفة.